非资产型 3PL XPO Logistics 今天表示，它已签署最终协议，收购总部位于俄亥俄州都柏林的 Pacer International，后者是一家货运运输和物流服务提供商，也是北美第三大多式联运服务提供商。
XPO 表示，此次收购预计将在第二季度完成，总收购价为 3.35 亿美元，Pacer 股东每持有一股 Pacer 普通股将获得 6.00 美元现金和 3.00 美元 XPO 普通股，总市值为 3.35 亿美元，企业总价值为 2.96 亿美元。总交易价值约为 Pacer 2013 年预期 EBITDA 2610 万美元的 11.3 倍，以及 2014 年预期 EBITDA 3260 万美元的 9.1 倍。XPO 表示，交易完成后，其年收入运行率将增加 100%，达到 20 亿美元。
这是XPO在过去两年内的第十一次收购。
XPO 表示，Pacer 将成为 XPO 的一个新部门，并继续由其首席执行官丹尼 Cyprus电子邮件列表 尔·阿夫拉莫维奇 (Daniel Avramovich) 领导，同时 Pacer 的绝大部分高管也将继续留任。该公司仍将保留其位于俄亥俄州都柏林的运营中心。
XPO 董事长兼首席执行官布拉德·雅各布斯 (Brad Jacobs) 告诉 LM，将 Pacer 纳入 XPO 旗下有多个理由。
“联运行业是增长最快的运输领域之一，Pacer 是北美第三大联运服务提供商（仅次于 JB Hunt 和 Hub Group），”他说。“Pacer 是墨西哥最大的联运跨境服务提供商，由于墨西哥的近岸制造业，墨西哥的增长速度很快，其三分之一以上的业务集中在墨西哥的跨境业务上。”
此外，雅各布斯解释说，Pacer 和 XPO 的合并将为整个公司创造大量交叉销售机会。他补充说，自从雅各布斯和他的 Jacobs Private Equity LLC 以及一群投资者向非资产型第三方物流运输提供商 Express-1 Expedited Solutions 投资 1.5 亿美元，随后将公司更名为 XPO Logistics，并于 2011 年首次进入该行业以来，XPO 一直有意收购 Pacer。
他解释说，公司的战略一直是为客户提供他们想要和需要的东西以及他们的供应链所要求的东西。所有客户，尤其是大客户，都在努力优化他们的供应链以降低成本。
“我们还没有遇到过想要增加运输支出的客户；每个人都想削减成本，”他说。“对于运输距离超过 500 至 600 英里的货物，联运通常可以节省 15% 至 20% 的总成本。自 2011 年成立以来，我们就知道自己想要涉足联运领域。我们一直想不出进入这个领域的办法，几个月前 Pacer 上市时，我们抓住了这个机会，非常执着地追求它……为了追求它，我们几乎放弃了一切。